Hedging konkret: Wie du mit Futures, Optionen und Swaps dein Portfolio wetterfest machst

HEDGING KONKRET:

‍WIE DU MIT FUTURES, OPTIONEN UND SWAPS DEIN PORTFOLIO WETTERFEST MACHST

Wenn die Strompreise explodieren oder in den Keller rauschen, trennt sich im Energiemarkt eines schnell: Spekulation von Strategie.
Hedging ist dein Werkzeugkasten, um Preisrisiken nicht nur zu reduzieren –sondern auch gezielt für deine Strategie zu nutzen.

Bei ReDirect kannst du alle wesentlichen Absicherungsprodukte direkt für dein Energieportfolio anwenden – automatisiert, transparent, ohne eigene Handelslizenz.

Die wichtigsten Hedging-Instrumente im Überblick

Futures – Preisfixierung mit Planbarkeit
‍Standardisierte Terminkontrakte wie der EEX German Power Future Cal-Base bieten dir eine feste Preisabsicherung für Zeiträume wie Quartal, Jahr oder Monat.
Du fixierst heute den Preis für morgen – ideal bei steigender Markterwartung.

Beispiel:
Absicherung von 1.000 MWh Strom für 2026 zu 92 €/MWh → volle Budgetkontrolle über 12 Monate

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‍Optionen – Flexibilität mit Sicherheitsnetz
‍Mit Call- oder Put-Optionen sicherst du dir ein Recht, aber keine Pflicht.
Du definierst eine Preisgrenze, zahlst dafür eine Prämie –und gewinnst maximale Flexibilität bei Unsicherheit.

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• Call = Absicherung gegen steigende Preise
• Put = Erlössicherung bei Stromverkauf (z. B. PV)

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ReDirect nutzt zur Bewertung u. a. das Black-Scholes-Modell zur fairen Preisfindung und prüft laufend die Liquiditätsbindung.

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Swaps – Preisstabilität durch Verrechnung
‍Swaps erlauben den Tausch eines variablen Marktpreises gegen einen festen.
Besonders bei PPAs mit Fixpreiskomponente ein entscheidendes Mittel, um dein Volumen ohne Tagespreisschwankung zu strukturieren.

Die Bewertung erfolgt bei ReDirect z.B. per Discounted Cashflow Modell inkl. Value-at-Risk-Absicherung auf 95%-Perzentil.

Wie du diese Instrumente mit ReDirect einsetzen kannst

ReDirect bietet dir diese Absicherungsoptionen direkt in deinem digitalen Portfolio:

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• Live-Zugriff auf Futures (Base & Peak)
• Buchbare PPA-Subscriptions mit strukturierter Fixpreiskomponente
• Auswahl flexibler Optionsmodelle zur Spot-Absicherung
• Vollautomatisierte Bewertung deiner Positionen (VaR, P&L, CVaR im Portfolio-Dashboard)

Du entscheidest, wie viel Sicherheit du brauchst. Das System erledigt den Rest.

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Beispielrechnungaus der Praxis

‍Kunde: Produzierender Mittelständler mit 2 GWh Jahresverbrauch

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• Absicherung per EEX Cal-Base Future 2026 zu 89,50 €/MWh
• Spotpreis in 2026: Ø 108,30 €/MWh
• Ersparnis: 18,80 €/MWh → 37.600 € auf Jahresbasis
• Absicherungsgebühr inkl. Handelszuschlag: 4 €/MWh

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Netto-Effekt: +34.000 € Einsparung durch einen einzigen Future.

Was dich ein Hedge wirklich kostet – und was du sparst

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Der häufigste Irrglaube im Markt: Hedging sei teuer. Falsch.
Hedging kostet weniger als kein Hedging – wenn du es professionell machst. Denn ohne Hedge zahlst du mit Unsicherheit, Budgetabweichungen und Forecast-Fehlschüssen.

Mit ReDirect ist dein Aufwand minimal:

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• €/MWh Handelszuschlag (Futures & Spot-Abgleich)
• Keine eigene Börsenlizenz notwendig
• Keine komplizierten Tools – alles im Konto sichtbar 

Du brauchst kein Finanzprofi sein – du brauchst die richtigen Tools

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Mit ReDirect bekommst du die besten Hedging-Instrumente direkt in dein Energieportfolio. Übersichtlich, steuerbar und skalierbar. Du hast die Wahl: Risiko tragen oder Risiko steuern.

Starte jetzt mit deiner Absicherungsstrategie – direkt aus deinem ReDirect-Konto.

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